STRICTスコア
最大上昇余地
5.4x
潜在的リターン
確率
55%
成功確率
リスクレベル
6/10
中リスク
時価総額
$254.81M
取引量
$6.24M
STRICTスコアの内訳
独自のスコアリングシステムで、プロジェクトを6つの重要な要素で評価します。
分析概要
分析概要
Zebec Network（ZBCN）は2025年12月時点で0.0026ドルで取引されており、時価総額2億50万ドル、CoinMarketCapでランキング#155です。プラットフォームはSolana、Base、BNB Chain、NEAR、Ethereum全体で給与計算とDeFiアプリケーション向けのリアルタイム支払いストリーミングインフラを提供しています。2024年3月の1:10トークン分割後、ZBCNは1000億の最大供給と767億の流通供給を維持しています。日次ボリュームは平均640万ドルですが、トークンは2025年5月のピーク0.0072ドルから64%下落しています。ZebecはCircle、Coinbase、Solana Ventures、Breyer Capitalから3500万ドルを調達しました。
投資テーゼ
Zebec Networkは、Wagelink給与計算サービス、POSシステム、Mastercard暗号デビットカードを通じた実際の収益生成を伴う支払いストリーミングインフラセクターで中程度の機会を提示しています。2025年5月のCircle Alliance認証によりデフォルトステーブルコインとしてUSDCを統合し、信頼性を大幅に強化しました。プラットフォームはカード手数料で資金調達された5万ドルトークンバイバックプログラムによって証明される実際の収益を生成し、持続可能なビジネス運営を実証しています。しかし、現在の弱気市場センチメント（Fear & Greed Indexが10）とピークからの64%下落は重大な下方リスクを示唆しています。Payroll Growth Partnersを通じたマルチチェーン拡張と従来の給与計算会社買収は純粋な暗号エクスポージャーを超えた多様化を提供し、web2とweb3の両方の給与計算市場にポジショニングしています。
競争ポジション
Zebec Networkは、Sablier（Ethereum焦点、より大きなTVL）、Superfluid（リアルタイム金融フレームワーク）、Llamapay（シンプルなストリーミング支払い）のような確立されたプロトコルに対して支払いストリーミングインフラセクターで競争しています。Zebecは単一エコシステムに焦点を当てた競合他社に対してマルチチェーンサポート（Solana、Base、BNB、NEAR、Ethereum）を通じて差別化しています。MastercardパートナーシップとPayroll Growth Partnersを通じた従来の給与計算会社買収は、競合他社が欠くユニークなweb2からweb3へのブリッジを提供しています。しかし、Zebecの2億ドル時価総額はより確立された支払いプロトコルに後れを取っています。Circle Alliance認証とUSDC統合は競合他社のステーブルコインパートナーシップに匹敵するかそれを超えています。Nautilus L3ブロックチェーンインフラと収益資金バイバックを伴うデフレーショナリートークノミクスは技術的優位性を提供しますが、採用とTVL指標はカテゴリーリーダーよりも低いままです。Zebecの主要な競争優位性は純粋なDeFiストリーミング支払いではなく、従来の給与計算サービスと暗号インフラのブリッジにあります。
結論
Zebec Networkは強力な機関支援と収益生成を伴う支払いストリーミングで真のユーティリティを提供していますが、弱気市場センチメントとピークからの64%下落による重大な短期的逆風に直面しています。Circleパートナーシップと従来の給与計算買収は差別化を提供しますが、現在のテクニカル指標とExtreme Fearセンチメントは蓄積前に価格安定を待つことを示唆しています。継続的なボラティリティに耐える意思のあるハイリスク投資家にのみ適しています。
強み
- Circle、Coinbase、Solana Ventures、Breyer Capitalを含むトップティア投資家からの3500万ドル調達による強力な支援
- 2025年5月認証のCircle Allianceパートナーシップによる製品スイート全体でのUSDC統合が機関信頼性を強化
- Mastercard暗号デビットカード（1万ドル日次上限、ゼロ手数料）とWagelink給与計算サービスが5万ドルバイバックプログラムに資金提供する実際の収益生成
- 単一エコシステムを超えた多様化を提供するSolana、Base、BNB Chain、NEAR、Ethereumをサポートするマルチチェーンインフラ
- 時間経過で供給を削減するトランザクションごとに1 ZBCNでその一部がバーンされバリデーターに配布されるデフレーショナリートークノミクス
リスク
- トークンは2025年5月ピーク0.0072ドルから現在の0.0026ドルに64%下落、深刻な弱気モメンタムと価格サポート欠如を示す
- Fear & Greed Indexが10のExtreme Fearセンチメントでありコインコデックスが12月中旬までに0.0022ドルへの24.71%のさらなる下落を予測
- より大きな市場シェアを持つSablier、Superfluid、Llamapayのような確立された支払いストリーミングプロトコルとの激しい競争
- ネイティブトークン基盤とプライマリーインフラを考慮したSolanaブロックチェーンパフォーマンスとエコシステムヘルスへの依存
- 比較的小さい2億ドルの時価総額がトークンを大規模売り圧力に脆弱にし主要プラットフォーム外での限定的な取引所流動性
今後のカタリスト
追加米国州と国際市場全体でのWageLink拡張
期間: Q1-Q2 2026
マルチチェーンDeFiパートナーシップとプロトコル統合拡張
期間: Q1-Q2 2026
価格目標
Bitcoinが8万ドル以下に調整、Solanaアンダーパフォーマンス、さらなる投げ売りを伴う継続的な市場下落。CoinCodexは既に24.71%の短期下落を予測。Extreme Fearインデックスは0.002ドルのサポートが崩れた場合、2024年安値0.0015ドル付近へのパニック売りの可能性を示唆。
Circle USDC統合成功によりトランザクションボリュームが30-50%増加、Payroll Growth Partnersが一貫した収益を生成、暗号市場が安定する穏やかな回復。センチメントがニュートラルに改善しバイバックプログラムが流通供給を削減するにつれて、現在の0.0026ドルと5月ピーク0.0072ドルの間のミッドレンジに価格が回帰。
Wagelink給与計算サービスが1万以上のエンタープライズクライアントに到達する強力な採用、Mastercardカードが月間5000万ドル以上のボリュームを生成し積極的なバイバックに資金提供、より広い暗号強気相場。主要取引所上場（Binance、Kraken）と支払いストリーミングセクターでのバイラル成長がトークンを2025年5月ATH 0.0072ドルに押し戻し新しいレジスタンスを確立する可能性。
STRICTスコア
スコア: 68/100 | 上昇余地: 5.4x
免責事項: この分析は情報提供のみを目的としており、金融アドバイスとはみなされません。投資判断を行う前に、必ずご自身でリサーチを行ってください。暗号資産投資はボラティリティが高く、重大なリスクを伴います。